Экономическое обоснование эффективности лизинга как источника финансирования деятельности ООО «Гео–Монтаж-Сервис». Часть 2.

---

Страница:   1   2   3

---

2.1 Основные направления деятельности предприятия

Общество с ограниченной ответственностью «Гео-Монтаж-Сервис» создано в соответствии с Гражданским кодексом РФ и Федеральным законом Российской Федерации «Об обществах с ограниченной ответственностью» №14-ФЗ от 08.02.98г.

Общество является коммерческой организацией. Общество вправе в установленном порядке открывать банковские счета на территории Российской Федерации и за ее пределами. Общество имеет круглую печать, содержащую его полное фирменное наименование на русском языке и указание на его место нахождения. Общество имеет штампы и бланки со своим наименованием, собственную эмблему и другие средства визуальной идентификации.

Общество является собственником принадлежащего ему имущества и денежных средств и отвечает по своим обязательствам собственным имуществом. Участники имеют предусмотренные законом и учредительными документами Общества обязательные права по отношению к Обществу.

Участники отвечают по обязательствам Общества в пределах своих вкладов в Уставный капитал.

Место нахождения Общества: Ставропольский край, г.Георгиевск, ул.Красноармейская, 11.

Целями деятельности Общества являются расширение рынка товаров и услуг, а также извлечение прибыли.

Общество вправе осуществлять любые виды деятельности, не запрещенные законом. Предметом деятельности Общества являются:

— торгово-посредническая деятельность;

— строительство и реконструкция объектов производственно-технического и культурно-бытового назначения;

— осуществление других работ и оказание других услуг, не запрещенных и не противоречащих действующему законодательству РФ.

Для достижения целей своей деятельности Общество может приобретать права, нести обязанности и осуществлять любые действия, которые не будут противоречить действующему законодательству и настоящему Уставу.

Общество осуществляет свою деятельность на основании любых, за исключением запрещенных законодательством, операций, в том числе путем:

— проведения работ и оказания услуг по заказам юридических лиц и граждан, как в России, так и за рубежом, на основании заключенных договоров или в инициативном порядке на условиях, определяемых договоренностью сторон;

— поставок продукции, выполнение работ, оказание услуг в кредит, оказания финансовой или иной помощи на условиях, определенных договоренностью сторон;

— участия в деятельности других юридических лиц путем приобретения их акций, внесения паевых взносов;

— создания совместных предприятий с иностранными юридическими лицами и гражданами, в соответствии с действующим законодательством;

— осуществления совместной деятельности с другими юридическими лицами для достижения общих целей.

Основными поставщиками материалов являются торгующие организации:

• ООО «Автономное отопление» г. Москва – радиаторы;
• ООО ПК «Ангелина» — г. Пятигорск – НПВХ труба;
• ОАО «Завод полиэтиленовых труб» г. Будённовск – ПЭ трубы;
• ОАО РТО «Кировское» г.Новопавловск – сантехническое оборудование, инструменты;
• ОАО КПП «Кировский» г.Новопавловск – железобетонные изделия;
• ООО «Метиз-98» г.Георгиевск – цемент;
• ООО «Ландыш» — Кировский район- песок;
• ООО «СевКавКабель» г. Ставрополь – кабельная продукция;
• ООО «СтавСпецТорг» г. Пятигорск – спецодежда;
• ООО «Трубокомплект» г. Лермонтов – стальные трубы, ПВХ трубы, люка, фитинги, комплектующие;
• ИП Золотарёв И.Г. г. Пятигорск – полипропиленовые трубы и фитинги, изоляция;
• ООО «ЭлектроСвет» г. Пятигорск – осветительное оборудование, электрооборудование, кабельная продукция;
• ООО «ЭТМ» г. Ставрополь — осветительное оборудование, электрооборудование, кабельная продукция.

Заказчиками являются:

• ООО «Практика» (Ессентуки),
• ООО «Парексстрой» (Санкт-Петербург).

Генподрядчик – ООО «Кетон» (Санкт-Петербург)

Субподрядные организации – ООО «Гео-Монтаж-Сервис», ООО «СУ 9», ООО «Строймаркет», ООО «Триада». Конкурентами являются комплекс структурных организаций в сфере ЖКХ (водоканал, теплосеть), также ООО «Альтернатива-2» (Георгиевск), ООО «ПГС» (Георгиевск), ООО СМПМК «Георгиевская 2» (Георгиевск). ООО «ТАСС» (Георгиевск)

Предприятие оказывает следующие виды работ (услуг) в составе деятельности:

Общестроительные работы:

• Геодезические работы, выполняемые на строительных площадках:

— разбивочные работы в процессе строительства,

— геодезический контроль точности геометрический параметров зданий (сооружений);

• Подготовительные работы:

— расчистка территорий и подготовка их к застройке,

— разборка и демонтаж зданий и сооружений,

— строительство временных дорог, инженерных сетей и сооружений;

• Земляные работы:

— разработка выемок, вертикальная планировка,

— уплотнение грунтов и устройство грунтовых подушек,

— земляные работы в посадочных и пучинистых грунтах;

• Изоляционные работы:

— устройство изоляции из рулонных материалов на битумной основе, горячих асфальтовых смесей, битумоперлита и битумокерамзита,

— устройство изоляции из полимерных рулонных и листовых материалов,

— устройство изоляции из цементных растворов,

— устройство изоляции из полимерных и эмульсионно-мастичных составов,

— устройство изоляции из металлических листов,

— устройство теплоизоляции с применением мягких, жестких и полужестких волокнистых изделий и устройство покровных оболочек изоляции из жестких материалов,

— устройство теплоизоляции из плит и сыпучих материалов;

Санитарно-технические работ:

• Работы по устройству наружных инженерных сетей и коммуникаций:

— устройство колодцев, площадок, оголовков, лотков,

— установка запорной арматуры,

— прокладка тепловых сетей с температурой теплоносителя до 115 град.С (в том числе из полимерных материалов),

— прокладка водопроводных сетей (в том числе из полимерных материалов),

— прокладка канализационных сетей (в том числе из полимерных материалов);

• Работы по устройству внутренних инженерных систем и оборудования:

— устройство систем отопления и вентиляции, кондиционирования воздуха, пневмотранспорта и аспирации,

— устройство тепловых систем с температурой теплоносителя до 115 град.С (в том числе из полимерных материалов),

— устройство водопроводных систем и оборудования (в том числе из полимерных материалов),

— устройство канализационных систем и оборудования (в том числе из полимерных материалов),

— установка санитарно-технических приборов,

— установка приборов учета и контроля;

Специальные работы:

• Работы по устройству наружных инженерных сетей и коммуникаций:

— прокладка сетей электроснабжения до 10 кВ включительно;

• Работы по устройству внутренних инженерных систем и оборудования:

— устройство газовых систем и установка оборудования,

— устройство электроснабжения до 1000 В,

— устройство электроосвещения;

• Монтаж технологического оборудования:

— котельных установок,

— приборов, средств автоматизации и вычислительной техники;

• Пусконаладочные работы:

— промышленных печей,

— котельных установок и вспомогательного оборудования,

— электротехнических устройств.

2.2 Организационная структура управления предприятием

Для эффективного управления организацией необходимо, чтобы ее структура соответствовала целям и задачам деятельности предприятия и была приспособлена к ним. Организационная структура создает некоторый каркас, который является основой для формирования отдельных административных функций.

Структура организации устанавливает ответственность подразделений организации за тщательное исследование отдельных элементов внешнего окружения и за передачу к соответствующим точкам информации о событиях, требующих особого внимания.

Под организационной структурой фирмы понимается её организация из отдельных подразделений с их взаимосвязями, которые определяются поставленными перед фирмой и её подразделениями целями и распределением между ними функций. Организационная структура предусматривает распределение функций и полномочий на принятие решений между руководящими работниками фирмы, ответственными за деятельность структурных подразделений, составляющих организацию фирмы. Проблема совершенствования организационной структуры управления предполагает уточнение функций подразделений, устранение многоступенчатости, дублирования функций. Основной задачей здесь является повышение эффективности управления.

Как юридическое лицо, предприятие действует через свои органы управления в соответствии с законодательством и уставом общества, самостоятельно определяет структуру органов управления и затраты на их содержание. Так в структуру аппарата управления ООО «Гео-Монтаж-Сервис» входят: собрание участников, генеральный директор, главный инженер, главный экономист, главный бухгалтер, заместитель директора по снабжению и сбыту, директор по экономике, юрисконсульт, а остальные структурные единицы относятся к производственной группе работающих.

Высшим органом управления обществом является Общие собрание участников. Один раз в год Общество проводит годовое общее собрание. Проводимые помимо годового Общие собрания участников являются внеочередными.

Единоличным исполнительным органом является Генеральный директор. Срок полномочий Генерального директора составляет пять лет. Генеральный директор может переизбираться неограниченное число раз.

Контроль за финансово-хозяйственной деятельностью Общества осуществляется Ревизионной комиссией или избранным Общим собранием аудитором, не связанным имущественными интересами с обществом, лицом, осуществляющим функции генерального директора, и участниками общества.

Генеральный директор, в соответствии с действующим законодательством руководит всеми видами деятельности предприятия. Организует работу и эффективное взаимодействие производственных единиц, цехов и других структурных подразделений. Обеспечивает выполнение предприятием заданий, согласно установленным количественным и качественным показателям, всех обязательств перед поставщиками, заказчиками и банками. Решает все вопросы в пределах предоставленных прав и поручает выполнение отдельных производственно-хозяйственных функций другим должностным лицам.

2.3 Динамика основных технико-экономических показателей предприятия за 2008-2009 гг

Основные технико-экономические показатели предприятия представлены в таблице 1.

Таблица 1 Основные технико-экономические показатели деятельности предприятия ООО «Гео-Монтаж-Сервис»

Фондоотдача снизилась в 2009 году по сравнению с 2008 г. на 44,0 %, и составила 14,1 руб., то есть на 1 руб. основных средств приходится 25,2 руб. товарной продукции в 2008 г, и 14,1 руб в 2008 г. Показатель фондоемкости в 2008 году составлял 0,04, т. е. на 1 руб. товарной продукции приходилось 0,04 руб. основных средств, в 2009 году – 0,07,,что выше на 75,0 %. Фондовооруженность с 2008 года по 2008 год увеличилась с 30,4 тыс. руб./чел. до 77,5 тыс. руб./чел., т. к. среднегодовая стоимость ОПФ увеличилась на 2375 тыс. руб. в 2009 г. по сравнению с 2008 г., численность персонала также увеличилась на 10 чел. или на 29,4%.

Коэффициент оборачиваемости оборотных средств характеризует количество оборотов в год, совершенных каждым рублем, вложенным в оборотные средства. Из таблицы 1 видно, что в 2007 и 2008 гг. коэффициент оборачиваемости незначительно изменился. В 2008 году он составлял 5,8 кол-во об., а в 2009 году он был равен 7,5 кол-во об., что на 29,3 % выше.

Производительность труда имеет тенденцию повышения, это определяется в основном за счет увеличения объема производства. В 2009 году производительность увеличилась на 42,5 % по сравнению с 2007 годом и составила 1092,4 тыс. руб./чел.

Себестоимость товаров, работ, услуг имеет динамику роста, в 2009 году она увеличилась по отношению к 2008 году на 20788 тыс. руб. или на 89,5%

Данные таблицы 1 и рисунка 2 свидетельствуют о том, что уровень показателей, которые характеризуют конечный финансовый результат деятельности предприятия и оценивают эффективность производства, незначительно увеличились в 2009 году.

Рентабельность продаж определяет, сколько рублей прибыли получено предприятием в результате продажи продукции (работ, услуг) на один рубль выручки. Если уровень рентабельности продаж в 2008 году был на уровне 5,2 %, то в 2009 году этот показатель составляет 5,6 %. Это объясняется тем, что в 2009 году прибыль от реализации увеличилась, она составляла 2640 тыс. руб., что значительно выше чем в 2008 году – 1348 тыс. руб.

Положительная тенденция увеличения финансовых результатов происходит из-за увеличения производственных показателей, а также из-за сокращения коммерческих расходов и внереализационных расходов.

Выручка от продажи товаров и услуг увеличилась в 2009 году по сравнению с 2008 годом на 21307 тыс.руб., себестоимость проданных товаров и услуг также увеличилась на 20788 тыс.руб., а уровень себестоимости в выручке за анализируемый период также увеличился на 4,0 %.

Чистая прибыль в 2009 году увеличилась на 250 тыс.руб. по сравнению с 2008 годом, или на 33,1 %.

Рост прибыли создает финансовую базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решения проблем социального и материального поощрения персонала.

Прибыль является также важнейшим источником формирования доходов бюджета и погашения долговых обязательств организации перед банками, другими кредиторами и инвесторами.

Таким образом, показатели прибыли являются важнейшими в системе оценки результативности и деловых качеств предприятия, степени его надежности и финансового благополучия как партнера.

2.4 Состав и структура источников финансирования предприятия

Финансирование предприятий — это совокупность форм и методов, принципов и условий финансового обеспечения простого и расширенного воспроизводства. Под финансированием понимается процесс образования денежных средств или в более широком плане процесс образования капитала фирмы во всех его формах. Понятие «финансирование» довольно тесно связано с понятием «инвестирование», если финансирование — это образование денежных средств, то инвестирование — это их использование. Оба понятия взаимосвязаны, однако первое предшествует второму. Фирме невозможно планировать какие-либо инвестиции, не имея источников финансирования. Вместе с тем образование финансовых средств фирмы происходит, как правило, с учетом плана их использования.

При выборе источников финансирования деятельности предприятия необходимо решить пять основных задач:

— определить потребности в кратко- и долгосрочном капитале;

— выявить возможные изменения в составе активов и капитала в целях определения их оптимального состава и структуры;

— обеспечить постоянную платежеспособность и, следовательно, финансовую устойчивость;

— с максимальной прибылью использовать собственные и заемные средства;

— снизить расходы на финансирование хозяйственной деятельности.

Источники финансирования предприятия делят на внутренние (собственный капитал) и внешние (заемный и привлеченный капитал). Внутреннее финансирование предполагает использование собственных средств и прежде всего — чистой прибыли и амортизационных отчислений. Различают активное и неактивное (скрытое) самофинансирование. В случае активного самофинансирования единственным источником покрытия потребностей предприятия служит прибыль, которой должно хватить для уплаты налогов в бюджетную систему, процентов за кредит (сверх учетной ставки ЦБ РФ), процентов и дивидендов по ценным бумагам эмитента, расширения основных фондов и нематериальных активов, пополнения оборотных средств, выполнения социальных программ.

Источниками скрытого финансирования выступают: чистый оборотный капитал (разница между оборотными активами и краткосрочными пассивами); оценочные резервы; доходы будущих периодов; остатки фондов потребления; просроченная задолженность поставщикам и др.

Уровень самофинансирования предприятия зависит не только от его внутренних возможностей, но и от внешней среды (налоговой, амортизационной, бюджетной таможенной и денежно-кредитной политики государства).

Внешнее финансирование предусматривает использование средств государства, финансово-кредитных организаций, нефинансовых компаний и граждан. Кроме того, оно предполагает использование денежных ресурсов учредителей предприятия. Такое привлечение необходимых финансовых ресурсов часто бывает наиболее предпочтительным, так как обеспечивает финансовую независимость предприятия и облегчает в дальнейшем условия получения банковских кредитов. Таким образом, внешнее финансирование означает, что капитал был предоставлен предпринимательской фирме из внешних источников. Основные формы внешнего финансирования — это эмиссия ценных бумаг, привлечение банковских кредитов, использование коммерческого кредита, продажа паев банкам или другим предпринимательским структурам, получение безвозмездной финансовой помощи и др.

Финансирование на основе заемного капитала не столь выгодно, поскольку кредитор предоставляет денежные средства на условиях возвратности и платности, т.е. не участвует своими деньгами в собственном капитале предприятия, а выступает в роли заимодавца.

Состав и структура источников финансирования предприятия представлены в таблице 2.

Таблица 2 Состав и структура источников финансирования ООО «Гео-Монтаж-Сервис»

Анализ данных таблицы, позволяет сделать вывод о том, что общая величина внутренних источников финансирования предприятия увеличилась к концу 2009 г. на 787,5 тыс. руб. и составила 1356,9 тыс. руб., данное обстоятельство обусловлено увеличением чистой прибыли предприятия на 250 тыс. руб. и величины амортизационных отчислений на 237,5 тыс. руб.

В 2008 году внутренние источники финансирования предприятия на 86,95% состояли из прибыли, лишь 1,15 % занимала величина уставного капитала предприятия. К концу 2009 года ситуация несколько изменилась.

Наибольшую долю среди собственных источников финансирования занимает прибыль предприятия, величина которой в 2009 г. увеличилась на 250 тыс. руб., по сравнению с предыдущим периодом. Наименьшую долю составляет величина уставного капитала, размер которого остается неизменным в течение всего анализируемого периода. В 2009 году произошло увеличение доли амортизационных отчислений в общем объеме источников финансирования предприятия, что связано с приобретением основных фондов.

Среди внешних источников финансирования преобладающую роль занимает кредиторская задолженность перед поставщиками, ее удельный вес в общем объеме внешних источников к концу 2009 года составил 75,6%. На 7,82% снизился удельный вес краткосрочных кредитов и займов. Следует отметить, что в составе внешних источников финансирования ООО «Гео-Монтаж — Сервис» отсутствуют долгосрочные займы.

В 2008 году в общем объеме источников финансирования предприятия 45,15% составляли внутренние источники и 54,85внешние источники финансирования. К 2009 году удельный вес внутренних источников финансирования увеличился и составил 52,16% от общего объема.

Следует отметить, что общая величина финансовых ресурсов ООО «Гео-Монтаж-Сервис» в 2009 году увеличилась на 976 тыс. руб.

Выводы по 2 главе

ООО «Гео-Монтаж-Сервис» является предприятием, специализирующемся на выполнение общестроительных, земляных, изоляционных работ, выполнении монтажа строительных конструкций. Деятельность предприятия связана с применением специализированной техники, которая является дорогостоящей, поэтому вопросы изучения и выбора источников финансирования являются актуальными.

В финансах предприятия под внутренними и внешними источниками финансирования понимают соответственно собственные и привлеченные (заемные) средства. Анализ источников финансирования ООО «Гео-Монтаж-Сервис» позволил выявить тенденцию их роста. Причем собственные средства предприятия увеличиваются более быстрыми темпами, чем заемные, что связано с ростом прибыли предприятия.

Предприятию следует рассмотреть возможность использования лизинга в качестве источника финансирования и альтернативы привлечения банковского кредита.

Сравнение различных методов финансирования позволяет предприятию выбрать оптимальный вариант финансового обеспечения, текущей эксплуатационной деятельности и покрытия капитальных затрат.

---

Страница:   1   2   3

---