СНИЖЕНИЕ СЕБЕСТОИМОСТИ КАК НАПРАВЛЕНИЕ РОСТА ПРИБЫЛИ ООО «СЭК». Часть 2

Страницы: 1 2 3

2 АНАЛИЗ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ И ПРИБЫЛИ ООО «СЕВЕРНАЯ ЭНЕРГЕТИЧЕСКАЯ КОМПАНИЯ»

2.1 Характеристика ООО «СЭК»

ООО «Северная Энергетическая Компания» (ООО «СЭК») берет свое начало в 2013 году. Она дает энергию на Луковецкий район.

Организационная структура — совокупность процессов, которые этапы труда разделяют на поставленные рабочие задачи для максимального достижения координируемых целей. Организационная структура ООО «СЭК» представлена на рисунке 6. Из данной схемы организационной структуры видно, что предприятие имеет функциональную организационную структуру.

Рисунок 6 — Организационная структура ООО «СЭК»

Особенностью данной структуры является то, что распределение работ происходит по функциям. При функциональной структуре происходит деление организации на элементы, каждый из которых имеет определенную функцию, задачи. Она характерна для организаций с небольшой номенклатурой, стабильностью внешних условий. Здесь имеет место вертикаль управления: руководитель — функциональные руководители (производство, маркетинг, финансы) — исполнители. Присутствуют вертикальные и межуровневые связи.

Преимуществами такой системы служат углубление специализации, повышение качества управленческих решений; возможность управлять многоцелевой и многопрофильной деятельностью. А недостатками: недостаточная гибкость, плохая координация действий функциональных подразделений, низкая скорость принятия управленческих решений, отсутствие ответственности функциональных руководителей за конечный результат работы предприятия.

Предприятие работает круглосуточно 7 дней в неделю. За сутки работает 2 бригады рабочих в 2 смены по 12 часов каждая. Всего на предприятии 4 смены. Для удобства был выбран следующий график работы каждой смены: 2 дня — дневная смена, 2 дня — ночная и 4 дня выходных.

Рассмотрим управленческий процесс более детально.

Генеральный директор в основном контактирует с коммерческим директором. В свою очередь коммерческий директор имеет в подчинении начальника автопарка, начальника отдела продаж, начальника производства, менеджера по персоналу и главного бухгалтера.

Главный бухгалтер является начальником бухгалтерского отдела. В этот отдел входят семь бухгалтеров, которые занимаются ведением и анализом всей финансовой деятельностью фирмы. Их основными функциями являются [25, с. 79]:

• Ведение бухгалтерского и налогового учета финансово-хозяйственной деятельности.
• Осуществление контроля:
• за сохранностью собственности;
• целевым расходованием денежных средств и материальных ценностей;
• за своевременным проведением инвентаризации;
• правильным ведением расчетов по заработной плате;
• Применение утвержденных типовых унифицированных форм.
• Своевременное и качественное составление первичных документов, передача их в установленные сроки для отражения в бухучете.
• Обеспечение сохранности бухгалтерских документов.
• Учет основных фондов.
• Организация расчетов по хозяйственным договорам.
• Осуществление предварительного контроля за своевременным и правильным оформлением документов и законностью совершаемых операций.
• Организация налогового учета.
• Предоставление статистической отчетности.
• Участие в проведении внутренних ревизий.
• Осуществление мероприятий по повышению уровня автоматизации учетно-вычислительных работ.
• Участие в разработке проектов нормативно-правовых актов.
• Организация работы по погашению дебиторской и кредиторской задолженности.

Среднесписочная численность работников на предприятии за предшествующий календарный год  составляет 180 человек, а значит предприятие среднее (по закону РФ о развитии малого и среднего предпринимательства в Российской Федерации).[16, С. 37].

Сумма выручки от реализации продукции за 2016 год составила 222 965 тыс. рублей, что так же попадает под критерий среднего предприятия, (не более 1 миллиарда рублей).

Любое предприятие, ведущее производственную или иную коммерческую деятельность, должно обладать определенным реальным, т. е. действующим, функционирующим имуществом или активным капиталом в виде основного и оборотного капитала.

Организация грамотного учета оборотных фондов в современных условиях является весьма актуальной проблемой для многих предприятий. Торговля, во всех ее проявлениях, занимает все большее место в предпринимательской деятельности экономических субъектов. Возникает множество различных торговых и снабженческо-сбытовых организаций. Кроме того, закупкой и продажей товаров занимаются не только предприятия сферы торговли. Увеличение оборота денежных и материальных ресурсов в данной отрасли хозяйствования приводит к повышенному вниманию со стороны контролирующих органов к правильности постановки организации и ведения бухгалтерского учета товарных операций.

Жизнедеятельность фирмы невозможна без планирования, так как «слепое» стремление к получению прибыли приведет к быстрому краху. При создании любого предприятия необходимо определить цели и задачи его деятельности, что и обуславливает долгосрочное планирование. Долгосрочное планирование определяет среднесрочное и краткосрочное планирование, которое рассчитано на меньший срок, и поэтому подразумевают большую детализацию и конкретику. Основой планирования является план сбыта, так как производство ориентировано в первую очередь на то, что будет продаваться, то есть пользоваться спросом на рынке. Объем сбыта определяет объем производства, который в свою очередь, определяет планирование всех видов ресурсов, в том числе трудовые ресурсы, сырьевые запасы и запасы материалов. Это обуславливает необходимость финансового планирования, планирование издержек и прибыли. Планирование должно осуществляться по жесткой схеме, использовать расчеты многих количественных показателей [30, с. 124].

Рассмотрев цели и сущность финансового планирования, а также различные аспекты практики составления финансовых планов, можно сделать вывод, что финансовый план является неотъемлемой частью внутрифирменного планирования, одним из важнейших документов, разрабатываемых на предприятии.

Разработка финансовых планов должна проводиться на постоянной основе. Необходимо учитывать, что они быстро устаревают, поскольку ситуация на рынке меняется динамично. В связи с этим рабочие версии должны постоянно обновляться. В компании должны иметься варианты финансовых планов, предназначенные для различных адресатов в зависимости от целей, например, для банка, для инвестора, для совместной деятельности и пр. Финансовый план, ориентированный на определенный тип инвестора (или даже конкретную фирму), дает больший шанс на успех, чем массовая рассылка.

В настоящее время стратегический анализ является одной из основополагающих дисциплин, которые необходимо знать любому менеджеру. Процесс стратегического планирования включает в себя ряд важных операций: планирование издержек, планирование производства, планирование сбыта и финансовое планирование. Стратегическое планирование позволяет предприятию так спланировать деятельность фирмы в кратком, среднем и долгом периодах, чтобы обеспечить получение фирмой максимально возможной прибыли с минимальными затратами в условиях изменчивости состояния рынка. Это связано с неизбежным финансовым риском, особенно в современных российских условиях, но правильно проведенное планирование позволит свести риск к минимуму.

2.2 Анализ финансового состояния компании

Разработка финансовых планов является одним из основных средств контактов с внешней средой: поставщиками, потребителями, дистрибьюторами, кредиторами, инвесторами. От их доверия зависят стоимость активов организации и возможность ее эффективной деятельности, поэтому финансовый план должен быть хорошо продуман и серьезно обоснован [5, С. 125].

Рассмотрим основные технико-экономические показатели ООО «СЭК» за 2016-2017 года (см. таблицу 1). Данные представлены из баланса предприятия за соответствующий временной промежуток.

На основании данных этой таблицы можно сделать общие выводы относительно деятельности предприятия за предыдущие два года ее деятельности.

Из таблицы 1 можно сделать вывод, что наблюдается рост выручки на 46 441 тыс. р. (темп рост составил 126,3процента), что повлияло на рост себестоимости реализованной продукции на 43 361 тыс. р. (темп роста составил 125,8 процента).

Таблица 1- Основные  технико-экономические показатели

 

Как следствие рост чистой прибыли составил 3 933 тыс. р. (темп роста составил 262,3 процента). Рост производственной мощности составил 474 тонны готовой продукции. Это связано с приобретением нового современного оборудования. Соответственно и выпуск продукции увеличился на 290 тонн.

Найдем коэффициент использования производственной мощности:

За 2016 год он составил: 815/986 = 82 процента;

За 2017 год: 1105/1460= 75 процентов;

Можно сделать вывод, что на предприятии за отчетный период произошло снижение использования производственной мощности.

Рентабельность продаж увеличилась на 0,3 процентных пункта.

Среднесписочная численность рабочих увеличилась на 5 человек, я среднемесячная заработная плата увеличилась на 4 404 р.

Рост стоимости основных производственных фондов составил 4 677 тыс. р. (темп роста составил 107 процентов), а объем валовой продукции увеличился на 44 220 тыс. р.

Найдем фондоемкость и фондоотдачу  за 2016 и 2017 года соответственно.

Фондоотдача — экономический показатель, характеризующий уровень эффективности использования основных производственных фондов предприятия, и определяется по формуле:

Ф.О.= Vпр / ОПФср.   ,         (2.1)

где Vпр – объем произведенной продукции в стоимостном выражении; ОПФср – среднегодовая стоимость основных производственных фондов;

Этот показатель показывает, какова общая отдача от использования каждого рубля, вложенного в основные средства, т.е. насколько эффективно это вложение средств.

Ф.О.(2016)= 183 524/ 59 452 = 3,09 р.

Ф.О.(2017) =  227 774 / 64 129 =  3,55 р.

Значение данного показателя увеличилось на 0,46 рубля, что характеризует более эффективное использование основных производственных фондов.

Фондоемкость — показатель,  показывающий какая сумма основных средств приходится на каждый рубль готовой продукции

Фондоемкость это обратный показатель и находится по формуле:

Ф.Е.= 1 / Ф.О.   (2.2)

Ф.Е.(2016) = 1 / 3,09 = 32 коп.

Ф.Е.(2017) = 1 / 3,55 = 28 коп.

Значение фондоемкости показывает, сколько необходимо основных фондов для того, чтобы произвести продукции на 1 рубль. Уменьшение данного показателя свидетельствует о более эффективном использовании основных фондов предприятия.

Финансовый анализ является существенным элементом финансового менеджмента и аудита. Практически все пользователи финансовых отчетов предприятий используют методы финансового анализа для принятия решений по оптимизации своих интересов.  Методика финансового анализа включает три взаимосвязанных блока:

анализ финансовых результатов деятельности предприятия;

анализ финансового состояния предприятия;

анализ эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия;

Основной целью финансового анализа является получение небольшого числа ключевых (наиболее информативных) параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. При этом аналитика и управляющего (менеджера) может интересовать как текущее финансовое состояние предприятия, так и его проекция на ближайшую или более отдаленную перспективу, т.е. ожидаемые параметры финансового состояния.

Но не только временные границы определяют альтернативность целей финансового анализа. Они зависят также и от задач субъектов финансового анализа, т.е. конкретных пользователей финансовой информации. Цели анализа достигаются в результате решения определенного взаимосвязанного набора аналитических задач. Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетом организационных, информационных, технических и методических возможностей проведения этого анализа. Основным фактором, в конечном счете, является объем и качество исходной информации.  Основными функциями финансового анализа являются

объективная оценка финансового состояния объекта анализа;

выявление факторов и причин достигнутого состояния;

подготовка и обоснование принимаемых управленческих решений в области финансов;

выявление и мобилизация резервов улучшения финансового состояния и повышения эффективности всей хозяйственной деятельности;

Выделяют четыре группы основных финансовых показателей [23, С. 56]:

финансовая устойчивость;

ликвидность;

рентабельность;

деловая активность (оборачиваемость);

Можно выделить шесть основных методов:

горизонтальный анализ;

вертикальный анализ;

трендовый анализ;

метод финансовых коэффициентов;

сравнительный анализ;

факторный анализ;

Горизонтальный (временной) анализ — сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом.

Вертикальный (структурный) анализ — определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом.

Трендовый анализ — сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, т.е. основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов. С помощью тренда формируются возможные значения показателей в будущем, а, следовательно, ведется перспективный, прогнозный анализ.

Анализ относительных показателей (коэффициентов) — расчет отношений, данных отчетности, определение взаимосвязей показателей.

Сравнительный (пространственный) анализ — это как внутрихозяйственный анализ сводных показателей отчетности по отдельным показателям фирмы, дочерних фирм, подразделений, цехов, так и межхозяйственный анализ показателей данной фирмы с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними общеэкономическими данными.

Факторный анализ — это анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных или стохастических приемов исследования. Причем факторный анализ может быть, как прямым (собственно анализ), т.е. раздробление результативного показателя на составные части, так и обратным (синтез), когда его отдельные элементы соединяют в общий результативный показатель.

Для экономического анализа компании были рассмотрены данные за 2 периода: 2017 и 2019 гг., также использовался горизонтальный и вертикальный анализ. Для анализа данных использовалась программа «Альт-Финанс»..

Таблица 2 — Отчет о финансовых результатах

В тыс. руб.

 

В ходе анализа таблицы 2 можно сделать выводы, что наблюдается рост выручки от продаж произведенной продукции на 46 441 тыс. р. (темп роста составил 126,3 процента). Себестоимость продаж выросла на 42 854 тыс. р. соответственно (темп роста 127 процентов). Это связаны с выходом предприятия на новые рынки и увеличением числа сотрудников отдела продаж.

Валовая прибыль увеличилась на 2 874 тыс. р. (темп роста 116,6 процента). Также следует отметить рост управленческих расходов на 104 тыс. р. и рост прибыли от продаж на 2 720 тыс. р. (темпы роста 130 процентов). Уменьшились проценты к уплате на 224 тыс. р., а прочие доходы и расходы возросли на 2 532 тыс. р. и 923 тыс. р. соответственно. Прибыль до налогообложения увеличилась на 4 533 тыс. р. (темпы роста составили 248 процентов). Изменение отложенных налоговых обязательств сократилось на 46 тыс. р., а текущий налог на прибыль вырос на 954 тыс. р. По итогу чистая прибыль на 01.01.2019г составила 6 068 тыс. р., что на 3 645 тыс. р. больше прибыли за предшествующий период.

Финансовое состояние компании, его устойчивость во многом зависит от оптимальности структуры источников капитала (соотношения собственных и заемных) и от оптимальности структуры имущества (соотношения основного и оборотного капитала). Рассмотрим анализ состава, динамики и стоимости имущества (см. таблицу 3).

Внеоборотные активы на предприятии состоят только из основных фондов, которые за отчетный период уменьшились на 4 997 тыс. р. (темп роста 70,8 процента). Это связано с желанием предприятия избавиться от неэффективных материальных активов с целью экономии денежных средств на их содержание, ремонт и налоговую нагрузку.

Таблица 3 -Стоимость имущества

Тыс. руб.

На начало года оборотный капитал составил 33 244 тыс. р., а на конец года 38 305 тыс. р. В том числе запасы на начало года составили 15 345тыс. р., на конец года 10 536 тыс. р. Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям на начало года составлял 10 675 тыс. р., на конец года 858 тыс. р. Это связано с ростом объемов продаж готовой продукции предприятия.

Дебиторская задолженность на начало года 17 637тыс. р., на конец года 26 559тыс. р. Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов) на начало года составляли 90 тыс. р., а на конец года – 1 080 тыс. р. По сравнению с предшествующим годом появились прочие оборотные активы, которые составляют 34 тыс. р. Денежные средства и денежные эквиваленты на начало года 4 тыс. р., на конец года 91тыс. р.

Оборотный капитал увеличился на 5 061тыс. р. (темп роста составил 115 процентов, темп прироста составил 2 процента). Запасы уменьшились на 4 809 тыс. р. Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям понизился на 163 тыс. р. Дебиторская задолженность увеличилась на 8 922 тыс. р. (темп роста составил 150 процентов).  Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов) возросли на 990 тыс. р., а денежные средства и денежные эквиваленты увеличились на 87 тыс. р.

Наибольший удельный вес в составе оборотного капитала занимают дебиторская задолженность на начало года 53 процента, на конец года 69,33 процента, за год увеличилась на 16,33 п/п., запасы на начало года 46,15 процента, на конец года 27,5 процента, за год уменьшились на 18,65п/п.

По итогу общее значение актива баланса составило 50 479 тыс. р., что на 63 тыс. р. больше, чем в том году. Считаю данное изменение не значительным. Несмотря на значительное снижение внеоборотных активов предприятия столь небольшая разница между двумя годами обуславливается ростом оборотных активов. В первую очередь данному росту способствовали: рост дебиторской задолженности и рост оборотного капитала.

Характеристики, которые относятся к положительному бухгалтерскому балансу:

• собственный капитал ведет тенденцию повышения;
• отсутствуют резкие изменения в составе актива и пассива баланса;
• отсутствие заемного капитала.

Необходимость в собственном капитале обусловлена требованиями самофинансирования предприятия. Он является основой их самостоятельности и независимости. От того, насколько оптимально соотношение собственного и заемного капитала во многом зависит стабильность финансового положения компании на рынке и его устойчивость к различным негативным факторам.

Рассмотрим анализ структуры и динамики источников формирования имущества (см. таблицу 3).

Таблица 3- Источники формирования имущества

В тыс. руб.

 

Собственный капитал составил на начало года 6 871 тыс. р., на конец года 12 939 тыс. р. В том числе уставной капитал на начало и конец года составил 10 тыс. рублей. Добавочный капитал на начало и конец года составил 4 217 тыс. р., а резервный капитал 223 тыс. р. Нераспределенная прибыль на начало года 2 423тыс. р., на конец года 8 491 тыс. р.

Собственный капитал увеличился на 6 068 тыс. р. (темп роста составил 188 процентов, темп прироста составил 88 процентов), в том числе нераспределенная прибыль увеличилась на 6 068 тыс. р. (темп роста составил 350 процентов, темп прироста составил 250 процентов). Уставной капитал остался без изменения.

Наибольший удельный вес в составе собственного капитала занимает добавочный капитал на начало года — 61,3 процента, на конец года — 32,5  процента, и нераспределенная прибыль на начало года 35,2 процента, на конец года 65,6 процента, за год увеличилась на 30,4 п/п.Долгосрочные обязательства предприятия на начало года составляли –    21 685 тыс. р., на конец года —23 520 тыс. р. Из них заемные средства на начало года составили —21 334 тыс. р., а на конец года —23 115 тыс. р. Доля заемных средств, в долгосрочных обязательствах на начало, и конец года составляет 98,3 и 98,2 процента соответственно.Краткосрочные обязательства на начало года составляли — 21 859 тыс. р., а на конец года —14 020 тыс. р. Из них заемные средства на начало периода — 9 334 тыс. р., а на конец — 9 719 тыс. р., а кредиторская задолженность на начало года составляла —12 525 тыс. р., на конец года — 4 301 тыс. р.

Удельный вес заемных средств на начало, и конец года составили 42,7 и 69,3 процента соответственно. Удельный вес кредиторской задолженности на начало года составлял – 57,3 процента, а на конец года – 30,7 процента.

Анализ финансовых коэффициентов, характеризующих источники формирования имущества, представлен в таблице 4.

Таблица 4 — Анализ финансовых коэффициентов

 

• Коэффициент автономии показывает отношение собственного капитала к общей сумме капитала. Для данной отрасли: не менее 0,45 (оптимальное значение: 0,55–0,7). На начало года коэффициент составлял 0,14, на конец — 0,25. Это произошло в связи с уменьшением кредиторской задолженности и росту собственного капитала.
• Коэффициент оборачиваемости активов характеризует скорость оборота оборотных активов. Нормативное значение для данной отрасли — Значение данного коэффициента выросло на 1,1 оборот и на конец 2017г. составляет 4,42. Это обусловлено ростом показателей обновления основных производственных фондов и ростом производительности труда.
• Коэффициент финансовой зависимости показывает отношение заемного капитала к собственному капиталу. Нормальное значение для данной отрасли: 1,22 и менее (оптимальное 0,43-0,82). На начало года 6,34, на конец года — 2,95.

Ликвидность баланса – это степень покрытия обязательств предприятия активами, срок превращения которых в денежные средства соответствует сроку погашения обязательств. Иными словами ликвидность баланса показывает платежеспособность предприятия. Основной признак ликвидности — формальное превышение стоимости оборотных активов над краткосрочными пассивами.

Баланс считается абсолютно ликвидным, если выполняется следующее условие (см. формулу 2.3):

А1 >= П1; А2 >= П2; А3 >= П3;  А4 <= П4      ,               (2.3)

Таблица 5 — Ликвидность баланса

тыс. руб.

 

По состоянию на 01.01.2019г, исходя из данных таблицы, можно сделать следующий вывод:

А1>П1; А2>П2; A3<П3; A4<П4;

Это означает что баланс на состояние 01.01.2017г. неликвиден, так как не все условия были выполнены.

По состоянию на 01.01.2019г: А1>П1; А2>П2; A3<П3; A4=П4.

Баланс также не является ликвидным, так как А3<П3.

Наиболее ликвидные активы больше наиболее срочных обязательств, говорит о том, что предприятие платежеспособно.

Быстро реализуемые активы больше среднесрочных обязательств, говорит о том, что предприятие платежеспособно в среднесрочной перспективе.

Медленно реализуемые активы меньше долгосрочных обязательств, говорит о том, что предприятие не платежеспособно в долгосрочный период.

Трудно реализуемые активы меньше, чем постоянные пассивы, это условие означает, что собственного капитала достаточно для того, чтобы сформировать основной капитал и 10 процентов оборотного капитала.

Для определения платежеспособности предприятия следует также провести анализ коэффициентов ликвидности. Они представлены в таблице 6.

Таблица 6 — Коэффициенты ликвидности

 

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая доля краткосрочных долговых обязательств может быть покрыта за счет денежных средств и их эквивалентов в виде рыночных ценных бумаг и депозитов.

Коэффициент среднесрочной ликвидности — это отношение наиболее ликвидной части оборотных средств к краткосрочным обязательствам.

Коэффициент общей ликвидности показывает, достаточно ли у предприятия средств, которые могут быть использованы для погашения краткосрочных обязательств.

На конец периода коэффициент текущей ликвидности имеет значение, соответствующее норме 2,54 при нормативном значении 2. При этом коэффициент текущей ликвидности вырос на 1,02 пункта.

Значение коэффициента быстрой (промежуточной) ликвидности также соответствует норме — 1,85 при норме 1. Это означает, что у акционерного общества «СЭК» достаточно активов, которые можно в сжатые сроки перевести в денежные средства и погасить краткосрочную кредиторскую задолженность.

При норме 0,2 значение коэффициента абсолютной ликвидности составило 0,08. При этом следует отметить, что в течение анализируемого периода коэффициент абсолютной ликвидности вырос на 0,08.

Проведя финансовый анализа компании «СЭК», можно сделать выводы, что валюта баланса предприятия за анализируемый период увеличилась на 50 479 50 415 = 64 тыс. р., что косвенно может свидетельствовать о увеличении хозяйственного оборота. Рост чистой прибыли составил 3 645 тыс. р. Наличие у предприятия чистой прибыли свидетельствует об имеющемся источнике пополнения оборотных средств. Величина чистой прибыли имеет благоприятную тенденцию к увеличению. Уменьшаются сроки погашения дебиторской задолженности, т.е. улучшается деловая активность предприятия. Также видно тенденцию повышения запасов, уменьшается их оборачиваемость, это характеризует нерациональный финансово-экономической подход руководства предприятия. Недостаток собственного капитала повышает риск неплатежеспособности компании. Уровень заемного капитала находится на приемлемом уровне, что свидетельствует о нормальной финансовой устойчивости предприятия.

2.3 Анализ прибыли и рентабельности компании

Рентабельность — это показатель экономической эффективности, то есть отражает доходность предприятия. Рентабельность предприятия комплексно отражает степень эффективности использования материальных, трудовых и денежных и др. ресурсов. Прибыль, выручка и объем продаж являются абсолютными показателями или экономическим эффектом и сравнивать эти данные нескольких предприятий некорректно, потому что подобное сравнение не покажет истинное положение дел, поэтому уровень рентабельности определяется с помощью относительных показателей — коэффициентов [13, с. 89]. Рассмотрим некоторые из этих показателей (см. таблицу 7.

Таблица 7 -Рентабельность продаж

 

Представленные в таблице показатели рентабельности за 2017 год имеют положительные значения как следствие прибыльной деятельности ООО «СЭК».

Прибыль от продаж в анализируемом периоде составляет 5,3 процента от полученной выручки. Это один из основных показателей, исходя из которого, формируются цены на товары и услуги, продаваемые компанией и показывающий, насколько существенны издержки компании. К тому же имеет место положительная динамика рентабельности продаж по сравнению с данным показателем за аналогичный период прошлого года — 0,3 процента.

Показатель рентабельности, рассчитанный как отношение прибыли до процентов к уплате и налогообложения (EBIT) к выручке организации, за 2017 год составил 5,7 процента. Это значит, что в каждом рубле выручки ООО «СЭК» содержалось 5,7 коп. прибыли до налогообложения и процентов к уплате. Видна положительная динамика этого показателя — на 1,1 процент.

Рентабельность продаж по чистой прибыли увеличилась на 1,5 процента. Это означает, что в выручке выросла доля чистой прибыли, что также положительно сказывается на доходности предприятия.

Далее в таблице 2.12 представлены основные показатели рентабельности производства, а именно: рентабельность собственного капитала, рентабельность постоянных активов, рентабельность производственных фондов, рентабельность всего капитала и рентабельность оборотных активов.

Рентабельность собственного капитала выросла на 6 процентов (темп роста составил 110 процентов) и на конец 2017г., составила 63,3 процента, что выше нормального значения для данной отрасли (17 процентов).

Рентабельность постоянных активов на начало года составляла 37 процента, а на конец года — 68 процентов. Рост данного показателя составил 31процент. Этот показатель показывает рост чистой прибыли относительно активов предприятия. Нормальное значение для данной отрасли 25 процентов.

Таблица 8 -Рентабельность капитала

 

Рентабельность производственных фондов на начало года составляла 34,6 процента, а на конец года — 42,5 процента. Рост этого показателя составил — 7,9 процентов (темп прироста 123 процента).

Рост рентабельности всего капитала составил 7 процентов. Это в первую очередь связано с ростом рентабельности собственного капитала и уменьшением кредиторской задолженности.

Для более подробного анализа прибыли ООО «СЭК» имеет смысл провести факторный анализ (см. табл. 2.9). Именно он предоставляет возможность экономисту определить степень влияния факторов на полученную прибыль от реализованной продукции, в частности от работы предприятия. Для проведения факторного анализа прибыли, рассмотрим показатель выручки от реализации продукции/услуги и уровень ее себестоимости. Именно эти показатели напрямую влияют на изменение самой прибыли.

Таблица 9 -Анализ прибыли предприятия

 

Фактор изменения выручки рассчитывается по следующей формуле:

∆Пвр = ((Вотч− Впр) ∙ Рпр)/10 (2.4)

где ∆Пвр — изменение прибыли (от реализуемой продукции) при изменении объема выручки; Вотч., Впр. — выручка от продаж отчетного и базисного периода; Рпр — рентабельность от продаж предыдущего периода.

Таким образом расчеты показали:

Рпр  =8 845/ 176 524∙100%= 5%

∆Пвр  =  ((222 965 – 176 524) ∙5)  /100=2 322  р.    (4′)

Фактор изменения себестоимости продукции можно определить, используя формулу:

∆(Пс/с)= (−(Ус.отч − Ус.б) ∙ Вотч)/100  (5)

где Ус.отч., Ус.б. — уровни себестоимости продукции отчетного и предыдущего периодов соответственно. Данные показатели определяются как отношение себестоимости продукции к объему реализованной продукции на основании данных формы № 2.

Ус.отч  =  167 679/176 524=  0,949

Ус.пр  =  211 965/ 222 965 =  0,95

∆(Пс/с) = (-  (0,72-0,89) ∙222 965)  /100  =  -22 295 р.  (5′)

Фактор изменения объема управленческих расходов можно определить, используя формулу:

∆Пу = (−(Уу.отч − Уу.пр) ∙ Вотч)/100 (6)

где Уу.отч, Уу.пр — уровни управленческих расходов отчетного и предыдущего периодов соответственно.  Данные показатели определяются как отношение управленческих расходов к объему реализованной продукции на основании данных формы №2.

Уу.отч  =  8 432/ 176 524=0,047

Уу.пр  =  8 536/ 222 965 =0, 038

∆Пу  =  (- (0,047-0,038) ∙222 965)  /  100= 2 тыс.  р.    (6′)

На основании положительного изменения объема выручки, можно сделать вывод о росте прибыльности предприятия в целом. Основными причинами этого является рост выручки. Это связано с увеличением производственной мощности предприятия и увеличением числа оборудования. Вследствие этого произошел рост выручки от продаж. Это стало возможным в связи активной политики предприятия на рынке. Отдел продаж активно занимается поиском новых клиентов и рынков сбыта, что дает возможность в увеличении производства.

Себестоимость реализованной продукции снизилась, что в свою очередь увеличило прибыль от продаж, что является положительной тенденцией. В первую очередь это произошло благодаря обновлениям основных фондов, покупке нового оборудования.

Небольшое увеличение управленческих расходов является отрицательным показателем, что ведет к уменьшению прибыли.

Расчет общего показателя изменения прибыли от продаж на производстве можно рассчитать по следующей формуле:

где  – изменения прибыли;  – прибыль отчетного периода;  – прибыль базисного периода;

= 11 925 – 8 845 = 3 080 тыс. р.

Расчет влияния прибыли от продаж на изменения отпускных цен на реализованную продукцию рассчитывается по формуле:

где  – прибыль от продаж при изменении цен на продукцию;

—  реализация в отчетном году в ценах отчетного года (P – цена изделия; Q – количество изделий);  — реализация в отчетном году в ценах базисного года.

222 965 – 205 852 = 17 852 тыс. р.

Данный показатель отражает потерю выручки при снижении цен до уровня прошлого периода.

Расчет влияния на прибыль от продаж изменений в объеме продукции рассчитывается по формуле:

где  – прибыль от продаж;  — прибыль базисного года; — коэффициент роста объема реализации продукции;

 = 211 040 / 1,15 = 201 040 тыс. р.    (9′)

Расчет влияния на прибыль от продаж экономии и от снижения себестоимости продукции находится по формуле:

где S_1,0 – фактическая себестоимость реализованной продукции за отчетный период в ценах и тарифах базисного периода; S₀ – себестоимость базисного года (периода).

= 179 101 159 247 = 19 834 тыс. р. (10′)

По окончанию проведения расчетов можно сделать вывод, что такие факторы как снижение себестоимости, изменение объема или цен реализованной продукции существенно влияют на значение прибыли. Это связано с большими объемами производства продукции на предприятии и оптовый характер продаж, а также уровнем производства продукции.

На основе проведенного факторного анализа, можно также сделать вывод, что увеличивается прибыль от реализованной продукции компании, что говорит об улучшении финансового состояния предприятия [14, с. 472; 26, с. 165]. Факторный анализ имеет большое значение при оценке финансового состояния предприятия, но не является единственным документом, на основании которого формируется окончательное заключение.

Подведем итоги. На предприятии видна тенденция увеличения выручки от продаж и чистой прибыли. Это приводит к увеличению фонда накопления, что позволяет проводить предприятию инвестиционную политику в плане расширения производства. Благодаря этому, произошел рост производственной мощности и выпуска продукции. Произошел рост заработной платы и условий работы сотрудников, что увеличивает отношение рабочего штата к деятельности фирмы. Следует отметить на предприятии формирования резервного фонда. Отметим, что анализ рентабельности и анализ финансовых коэффициентов выявил рост показателей. К отрицательным моментам можно отнести не ликвидность баланса и не большую маржинальность продукции. Это связано с низким уровнем обновления основных производственных фондов, что влечет за собой низкое качество производимой продукции и отставания в технологиях и организации производственных процессов от ведущих предприятий данной отрасли. Следует отметить то, что компания плотно держится на рынке уже не первый год и является одним из лидеров не только на рынке Архангельской области но и за ее пределами.

Страницы: 1 2 3