Анализ автострахования на примере ПАО «РОСГОССТРАХ». Часть 2

Страницы: 1 2 3

1.3. ХАРАКТЕРИСТИКА РЫНКА АВТОСТРАХОВАНИЯ В РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

В конце 2014 — начале 2015 года сохранилась общая стагнация страхового рынка на фоне сокращения числа страховых компаний. Темпы прироста взносов большинства страховщиков не позволяют покрыть инфляционные издержки, уровень которой, по данным Минфина, сохраняется в районе 12%, в то время как темпы прироста взносов находятся, в среднем, в районе 5%. Однако ситуация достаточно сильно отличается от кризиса 2008-2009 годов, когда немалая часть страховых компаний оказывала услуги по демпинговым ценам, что негативно сказывалось на динамике развития рынка, а страховщики не были подготовлены к кризису. Сегодня, во многом благодаря действиям регулятора, страховой рынок выглядит гораздо более здоровым, а сами страховщики использую опыт, приобретенный в 2008-2009 годах.

Рассмотрим макроэкономические данные рынка за 2014-2015 год. В первую очередь, стоит подчеркнуть, что многие из составленных в прошлом году неблагоприятных прогнозов на 2015 год частично оправдались. Стагнационный тренд, берущий свое начало во второй половине 2014 года, продолжается в этом. Общие темпы прироста страховых взносов на рынке автострахования в 5-8% в годовом исчислении существенно отстают от инфляционных темпов, свидетельствуя о сокращении общего объема рынка.

Наиболее очевидные усилия по стабилизации рынка при этом оказывает рынок ОСАГО, расширившийся за первое полугодие почти на 27 млрд. рублей (здесь и далее, источник — RAEX, Эксперт РА), главным образом, из-за увеличения тарифов на регулярные страховые платежи. Ежеквартальные колебания темпов роста страховых взносов при этом варьировались от -1% до 4% по отношению к первому полугодию 2014. Объем страхового рынка в целом за первое полугодие составил 518 млрд. рублей и, вероятно, останется в пределах 1 трлн. рублей в годовом исчислении. Рынок автокаско, тем временем, претерпел сокращение почти на 16 млрд. рублей в первом полугодии. На рисунке 1, видно что к 2015 году динамика взносов по ОСАГО возрастает, по сравнению с предыдущими годами.

Рисунок 1 — Динамика взносов по ОСАГО

Ослаблению рынка автокаско, по мнению председателя комитета РСА по независимой технической экспертизе Сергея Дорофеева, служит ряд макроэкономических причин, среди которых эксперт особенно подчеркнул факт сокращения объемов продаж со стороны автопроизводителей, которое может продолжаться и в следующем году.

Рисунок 2 — Динамика взносов по страхованию автокаско

Количество договоров о страховании автокаско сократилось на четверть, в ОСАГО на 6,6%, а совокупное сокращение количества договоров на рынке автострахования в первом полугодии 2015 достигло почти 7% по отношению к показателям первой половины 2014 года.

В 13 регионах в 2015 году уровень выплат по ОСАГО превысил 70%. Своего максимума он достиг в Камчатском крае, составив 107%. По обязательному страхованию гражданской ответственности владельцев транспортных средств (ОСАГО) Свердловская область занимает 6-е место в Российской Федерации. При этом по данным ЦБ, комбинированный коэффициент убыточности страховщиков ОСАГО более чем в 25 регионах РФ превысил 100%.

Таким образом, наиболее насущной проблемой российских страховщиков в 2015 году стало падение рентабельности. Поэтому более популярной стратегией стала санация страхового портфеля – сокращение доли убыточных видов страхования. Массовый характер эта тенденция приобрела во 2-ом полугодии 2015 года.

Страховой рынок России переживает непростые времена. Сегменты ОСАГО и КАСКО находятся в глубочайшем кризисе. Убыточность видов превышает разумные пределы, а страховщики саботируют продажу полисов «автогражданки». Меж тем, передвигаться по дорогам РФ без полиса невозможно.

В этих условиях все громче звучат голоса тех, кто считает создание Российской государственной страховой корпорации назревшей необходимостью. В Белоруси подобная мера социального обеспечения населения работает давно. «Белгосстрах» является фактически государственной (унитарной) компанией. Подобный путь повышения устойчивости страхового рынка может избрать и РФ.

Напомним, 7 октября 2015 года СООО «Росгосстрах» подало в Минфин РБ заявление о прекращении действия лицензии на осуществление страховой деятельности. Многие аналитики связывают уход «РГС» из Беларуси со спецификой страхового законодательства страны, ограничивающего участие иностранных компаний во многих сегментах страховой бизнеса. В декабре 2015 год Минфин РБ разработал законопроект, «открывающий дорогу» иностранным страховщикам на рынок страхования жизни. Однако, будет ли принят закон, и если да, то в каком виде и в какие сроки – пока не известно.

Ситуация с добровольными видами страхования (в первую очередь, ДМС и КАСКО) в России также весьма тревожна. По прогнозам аналитиков, убыточность каско в I квартале 2016 года может достичь 145%. Сборы по виду падают, тогда как выплаты по страховкам прошлых периодов растут из-за падения курса рубля и роста цен на автозапчасти.

Как будут выходить из сложившегося положения российские страховщики пока не ясно. Представители финансистов заявляют, что в особо критической ситуации могут обратиться к Правительству РФ с просьбой о господдержке. Таким образом, создание государственной страховой корпорации, возможно, станет в РФ относительно естественным процессом.

Аналитики отмечают, что введение в 2016 году в России электронного страхования не сможет коренным образом улучшить ситуацию на страховом рынке. Калькуляторы КАСКО и ОСАГО не в силах сдержать рост цен на страховые полисы и повысить прибыли страховых компаний. Средства онлайн-расчета позволят страховщикам лишь снизить операционные расходы, тогда как коренные проблемы рынка страхования России лежат в макроэкономической плоскости: низкий курс рубля при зависимости экономики от импорта автомобилей и комплектующих к ним.

Полноценно работающий калькулятор каско, по мнению аналитиков, способен сократить расходы страховщиков максимум на 10-15%, калькулятор ОСАГО – до 20%. Однако, основным условием экономии является отказ страховщиков от демпинга и активное развитие конкуренции в сфере электронной коммерции. Банку России (регулятору страхового рынка РФ) принудить финансистов к подобным шагам будет непросто.

В секторе страхования автокаско было задействовано 217 компаний, которые за 2015 год собрали 212,31 млрд рублей премий по автокаско, выплатив при этом 155,78 млрд рублей. Данные показатели выше прошлогодних цифр на 8,2 % и 23,7 % соответственно. Средняя премия по полису составила 43,0 тыс. рублей, а средняя выплата – 47,5 тыс. рублей. Лидером в секторе автокаско стала страховая компания «Ингосстрах», а лидирующая пятерка компаний в данном секторе представлена в таблице 2.

Таблица 2 — ТОП5 по страхованию автокаско за 2015 год

 

Еще одна важнейшая составляющая рынка автострахования – страхование ответственности, которое подразделяется на секторы добровольного и обязательного страхования гражданской ответственности владельцев автотранспортных средств. По страхованию ДСАГО вели деятельность около 38% всех зарегистрированных страховщиков. За 2015 год удалось собрать 7,68 млрд рублей страховых премий – на 5,2 % выше, чем в 2014 году. Суммарные выплаты составили порядка 4 млрд рублей, что почти на 60 % больше прошлогодних результатов. Размер средней выплаты составил 106,4 тыс. рублей за договор – почти на 40 % больше показателей 2014 года. Доля выплат по договорам ДСАГО с физическими лицами составила 82,2 %, юридическими – 17,8 %. Таким образом, уровень выплат установился на отметке 52,1 %, что на 21,7 % больше уровня выплат за 2014 год. В таблице 5 представлены компании лидеры по договорам ОСАГО.

Таблица 3 — ТОП5 автострахования по ДСАГО за 2015 год

 

Услуги по ОСАГО предоставляли 98 страховщиков, а за 2015 год им удалось собрать 134,3 млрд рублей премий – на 10,3 % больше, чем в 2014 году. В то же время выплаты за рассматриваемый период составили 77,4 млрд рублей – это на 21 % больше, чем в 2014 году. Средняя выплата по урегулированным страховым случаям составила 27,7 тыс. рублей, при этом уровень выплат сложился на уровне 57,6 %. Лидерами по ОСАГО являются компании «Росгосстрах», «РЕСОГарантия» и «Ингосстрах». (табл 4)

Таблица 4 — ТОП5 автострахования по ОСАГО за 2015 год      

 

Согласно прогнозам аналитиков компании «Росгосстрах», до 2020 года страховой рынок вырастет практически вдвое, при этом страхование за счет населения в общем объеме сборов составит порядка 55 % (это примерно на 2 процентных пункта выше, чем за 2015 год). По сравнению с 2015 годом, за 2020 год прогнозируется рост значительный рост премий. Особенно в этой статистике выделилось страхование жизни (прогноз роста в 3,8 раза) и страхование по несчастным случаям и болезням (в 2,7 раза). Кроме того, прогнозируется рост по автокаско в 1,9 раза, по огневому страхованию в 1,6 раза, по ОСАГО и ДСАГО в 1,7 и 2 раза соответственно, а по добровольному медицинскому страхованию в 1,8 раз.

Выводы:

На сегодняшний день у автомобилиста есть большой выбор страховых услуг. Наиболее часто упоминаются такие, как  ОСАГО  и КАСКО. На данный момент наблюдается ослабление рынка КАСКО по причине сокращения объемов продаж со стороны автопроизводителей, которое продолжается и в текущем году, а также уход с рынка некоторых крупных брендов. Согласно прогнозам аналитиков компании «Росгосстрах», до 2020 года страховой рынок вырастет практически вдвое.

 2. АНАЛИЗ АВТОСТРАХОВАНИЯ НА ПРИМЕРЕ ПАО «РОСГОССТРАХ»

2.1. ХАРАКТЕРИСТИКА ПАО «РОСГОССТРАХ»

ПАО «Росгосстрах» образован с 1947 года.

Основные виды деятельности:

Приоритетными направлениями деятельности компании являются:

— страхование строительно-монтажных рисков,

— страхование имущества юридических лиц,

— обязательное и добровольное страхование пассажиров,

— обязательное страхование гражданской ответственности владельцев автотранспортных средств,

— страхование грузов.

ПАО «Росгосстрах» является крупнейшей страховой компанией в России, оказывающей большой спектр различных страховых услуг как юридическим, так и физическим лицам для защиты от самых разнообразных рисков. ПАО «Росгосстрах»- единственная компания, имеющая филиальную сеть, сравнимую с Почтой РФ и Сбербанком России. История компании насчитывает 90 лет. Образованная в феврале 1992 года, компания стала правопреемником Госстраха РСФСР, который был создан в 1947 году. Сейчас компания оказывает существенное влияние на формирование страхового рынка России.

По итогам 2015 года компания вошла в первую сотню крупнейших страховых компаний России (26 место) по совокупному сбору страховых премий (по данным ЦБ РФ).

По данным Рейтингового агентства «Эксперт РА» по итогам 2015 года ПАО «РОСГОССТРАХ» занимает:

2 место по прочим видам личного добровольного страхования;

9 место по страхованию финансовых (без учета ВЗР) и предпринимательских рисков;

3 место по страхованию профессиональной ответственности (кроме профессиональной ответственности туроператоров).

Структура компании:

Принципы формирования организационной структуры управления страховой организацией предусматривают создание центров управления по иерархическому или функциональному типу.

Иерархическое построение или вертикальная структура предусматривает выделение различных уровней управления. В компании представлена трехуровневая структура управления, где первый уровень представлен руководством компании, а вторая и третья — службами управления отдельными ее структурными единицами и подразделениями.

Функциональное построение или горизонтальная структура основано на разделении их по функциям управления или видам деятельности. Сотрудник, получает указания от ряда вышестоящих сотрудников, одновременно о своей деятельности он информирует не одного человека, а определенное число сотрудников, которые работают в той же области. Но в рамках дисциплинарной ответственности он подчиняется лишь одному начальнику. Преимущества структуры: высокая компетентность специалистов, отвечающих за осуществление конкретных функций; уменьшение потребности в специалистах широкого профиля.

В компании представлена линейно-функциональная структура управления, показанная в Приложении 1.

Анализ динамики стоимости нематеральных активов и основных средств ПАО «Росгосстрах» за 2014-2015 гг., представленный в таблице 5, выполнен на основании данных бухгалтерской отчетности организации.

Таблица 5 — Динамика стоимости нематериальных активов и основных средств ПАО «Росгосстрах» за 2014-2015 гг. (тыс. руб.).

Установлено, что в 2015 году прирост нематериальных активов составил 5 %, однако выявлено снижение стоимости основных фондов организации на 2,3 %.

В таблице 6 представлены данные о финансовых показателях деятельности ПАО «Росгосстрах» за 2014-2015 гг.

Таблица 6 — Финансовые показатели деятельности ПАО «Росгосстрах» за 2014-2015 гг., тыс. руб.

В результате финансово-хозяйственной деятельности в 2015 г. компанией получен убыток в размере 3 379 316 тыс. руб. в основном за счет операций по инвестиционной деятельности – 3 282 368 тыс.руб.

При этом основная доля дохода 2014 г. связана с приобретением ценных бумаг по договору дарения, которые включены в котировальный список Гонконгской фондовой биржи. В таком виде новые фактические владельцы ПАО «РОСГОССТРАХ» сделали вливания в страховую компанию.

Поскольку данная операция не отражает реальной картины деятельности компании, то исключив ее из отчетности 2014-2015 г.г., получим следующую картину

Из годовой отчетности ПАО «РОСГОССТРАХ» по российским стандартам следует, что в 2014 г. доходы по инвестициям возросли в два раза – до 10,1 млрд р., а расходы по инвестициям увеличились на 23%, до 5,8 млрд р. Результат от операций по страхованию вырос в 10 раз, до 4,6 млрд р. При этом объем собранных премий остался на уровне 2013 г. – 3,1 млрд р., а выплаты выросли на 57% – до 1,0 млрд р.

Убыток 2015 г. соответственно связан с отменой сделки по продажи компании новым владельцам.

Для анализа макросреды ПАО « Росгосстрах» применялся PEST- анализ, который включает в себя выявление перечня политических, экономических, социальных и технологических факторов внешней среды, косвенно влияющих на бизнес.

Наибольшее влияние на деятельность страховой организации оказывают политические факторы, в частности государственное регулирование страхового дела посредством принятия различных законодательных актов (ФЗ «Об организации страхового дела в Российской Федерации»), а также экономические факторы. В ходе анализа выявлено снижение уровня покупательной способности населения РФ, рост уровня инфляции, падение курса национальной валюты, что неблагоприятно сказывается на деятельности исследуемой организации. Среди социальных факторов, благоприятно воздействующих на ПАО «Росгосстрах», можно отметить рост уровня рождаемости населения. Влияние технологических факторов на организацию в большей степени выражено посредством развития информационных технологий.

Факторы внутренней среды оказывают непосредственное влияние на функционирование и развитие организации. В связи с этим на следующем этапе целесообразно провести их анализ. Целью анализа внутренней среды организации является выявление сильных и слабых сторон ее деятельности. Для того, чтобы воспользоваться внешними возможностями, фирма должна иметь определенный внутренний потенциал. Одновременно необходимо знать и слабые стороны, которые могут усугубить внешнюю угрозу и опасность.

Одним из важнейших условий успешного управления предприятием является оценка его финансово-хозяйственной деятельности, играющая все большую роль в процессе принятия экономических решений. Финансовая деятельность характеризуется совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования финансовых средств.

Анализ финансовых показателей ПАО «Росгосстрах», представленный в таблице 2, позволил сделать следующие выводы.(табл 7)

Таблица 7 — SWOT-анализ ПАО «Росгосстрах»

 

На конец 2015 года сформированы страховые резервы в размере 43838353 тыс. руб. Основная доля резервов приходится на резерв незаработанной премии 8586450 тыс. руб. (или 3 %), резервы убытков – 9136426 тыс. руб. (или 4 %).

Доходы компании за 2015 г. составили 64452707 тыс. руб. и сформированы большей частью за счет страховых премий – 70875559 тыс. руб. и доходов по инвестициям – 13572244 тыс. руб.

Расходы компании составили – 12629591 тыс. руб., наибольший удельный вес среди которых заняли расходы по инвестициям – 58%, страховые выплаты – 9,2% (22% без инвестиционной деятельности) , премии переданные в перестрахование – 9,3%, расходы на ведение дела – 8,7% (21% без инвестиционной деятельности), управленческие расходы – 11% без без инвестиционной деятельности.

Опираясь на данные отчета по прибыли организации, (Таблица 8) можно сделать такой вывод, что по итогам работы за 2015 год прибыль до налогообложения увеличилась на 274 926 тыс. руб. относительно 2014 года и составила 1 901 283 тыс. руб., чистая прибыль увеличилась на 356 339 тыс. руб. и составила 1 293 143 тыс. руб.

Таблица 8 — Чистая прибыль организации.

 

По итогам 2015 года Обществом получена прибыль в размере 907993 тыс. руб., что превышает показатель 2014 года на 36,4 млн. руб. Большую часть прибыли организация получила за счет инвестиционных операций от размещения собственных и привлеченных средств, а также за счет сокращения расходов по основной деятельности и уменьшения объема выплат по договорам обязательного государственного страхования жизни и здоровья военнослужащих и приравненных к ним лиц.

Таким образом, наличие возможности влиять на рынок, многолетний опыт работы в области страхования, взаимовыгодные партнерские отношения с крупнейшими российскими финансовыми институтами, своя база профессиональной подготовки дают компании » «Росгосстрах»» замечательную возможность занять стабильную позицию на рынке и динамично развиваться в дальнейшем. Компании «Росгосстрах» присвоен рейтинг высоконадежной компании, что обеспечивает ей дополнительные возможности для закрепления репутации надежной и солидной компании. Лидирующая позиция на российском рынке страхования, а также оказание компанией существенного влияния на формирование страхового рынка в стране, дает компании «Росгосстрах» возможность ограничивать конкуренцию. Прочная занимаемая позиция на страховом рынке, многолетний опыт в работе с клиентами, широкая известность компании «Росгосстрах», поддержка со стороны государства, а также надежность финансовых партнеров помогут противостоять угрозам со стороны сильных конкурентов, в том числе и иностранных.

Динамика активов компании:

Активы Общества в 2015 г. выросли на 30% по сравнению с 2014 г. и составили 4 042 576 тыс. руб. За счет уменьшения нераспределенной прибыли собственные средства Общества сократились за 2015 г. и составили 782 376 млн. руб. На рисунке 3 представлена структура активов ПАО «Росгосстрах» в 2015 году.

Рисунок 3 — Структура активов ПАО «РОСГОССТРАХ» 2015 г.

Инвестиционная деятельность:

Финансовые вложения Общества осуществляются на принципах возвратности, доходности (прибыльности) и ликвидности. При проведении своей инвестиционной политики Общество уделяет особое внимание соблюдению требований и нормативов, предъявляемых Министерством финансов РФ. Данным требованиям целиком и полностью соответствуют все инструменты, в которые размещаются страховые резервы и собственные средства Общества.

Инвестиции Общество размещает в:

— облигации организаций, имеющих высокие котировки, таких как: ГК Внешэкономбанк, ОАО МКБ, ОАО РОСНЕФТЬ, ОАО Русгидро, ОАО Связь банк.

— акции таких компании как ОАО «СБЕРБАНК России»

Компания имеет аккредитацию в ведущих национальных банках, таких как ОАО “Сбербанк”, ОАО “Альфа-банк”, ОАО “Росбанк”, а также крупных региональных банках.

Структура страхового портфеля (премии):

По итогам 2015 года ПАО «РОСГОССТРАХ» было заключено 574 511 договоров.

Сбор страховой премии за данный период составил 3 434 781 тыс. руб. Основная часть премии приходится на добровольные виды страхования – 2 003 601 тыс. руб. (58,33 % от сбора страховой премии), при этом доля добровольных видов в портфеле уменьшилась по сравнению с 2014 годом (73,78%). Обязательные виды составляют 41,67 % в портфеле компании с суммой страховых премий 1 431 180 тыс. руб.(рис 4)

Рисунок 4 — Структура страхового портфеля ПАО «РОСГОССТРАХ» по способам осуществления страхования

Ведущей отраслью страхования в ПАО «РОСГОССТРАХ» в 2015 году явилось автострахованию лиц, на него (с учетом обязательной и добровольной форм) пришлось 61,4 % от собранной страховой премии, из которых 35,6 % приходится на добровольные виды автострахования, а 25,8 % на ОСАГО. (рис 5)

Рисунок 5 — Структура портфеля ПАО «РОСГОССТРАХ» по отраслям страхования

Страхование имущества занимает 29 % в структуре страхового портфеля компании с общей суммой страховой премии 1 006 898 тыс. руб.

Личное страхование в совокупности занимает 5 % страхового портфеля ПАО «РОСГОССТРАХ», с общей суммой страховой премии 184 004 тыс. руб.

Страхование предпринимательских и финансовых рисков занимает 13%, страховая премия за 2015 год по которому составила 453 497 тыс. руб.

В 2015 году компания была исключена из НССО, поэтому автострахованию лиц владельца опасного объекта за причинение вреда в результате аварии на опасном объекте составляет незначительную долю в портфеле – 10 572 тыс. руб.

Основную долю в портфеле компании занимает ОСАГО – 39% или 1 318 833 тыс. руб., при этом в 2014 г. этот вид страхования составлял лишь 24% или 781 101 тыс. руб.

Более подробно структура страховых премий по основным группам страховых продуктов по убыванию величины страховой премии представлены на Рис.6:

Рисунок 6 — Структура страхового портфеля ПАО «РОСГОССТРАХ»

Как видно из представленной таблицы ведущими видами страхования в ПАО «РОСГОССТРАХ» являются страхование финансовых рисков и ОСАГО, с долями 13 % и 38 % соответственно.

Также значительную долю в портфеле (страховая премия свыше 100 млн руб.) занимают комплексное страхование транспортных средств, страхование неисполнения договорных обязательств, страхование имущества юридических лиц и страхование от несчастных случаев.

Доля каждого из прочих видов страхования составляет не более 5 % от величины страховой премии в 2015 году.

Структура страхового портфеля (выплаты):

По итогам 2015 года ПАО «РОСГОССТРАХ» было произведено выплат на сумму 799 895 тыс. руб.

Общий уровень выплат ПАО «РОСГОССТРАХ» составляет 23 %. Коэффициент убыточности (с учетом изменения резервов) составляет 32%, с учетом аквизиции -40%.

На долю выплат по обязательным видам приходится 63% от общей суммы выплат.

В 2013г. ПАО «РОСГОССТРАХ» вступила в Национальный Союз страховщиков ответственности и в течение 2014-2015гг. принимала активное участие в работе НССО и перестраховочного Пула, созданного в рамках НССО для обеспечения финансовой устойчивости страховых операций Участников Пула по обязательному страхованию гражданской ответственности владельца опасного объекта за причинение вреда в результате аварии на опасном объекте.

В связи с этим заключенные ПАО «РОСГОССТРАХ» договоры по обязательному страхованию гражданской ответственности владельца опасного объекта за причинение вреда в результате аварии на опасном объекте перестраховывались среди участников Пула.

В своей работе ПАО «РОСГОССТРАХ» постоянно осуществляет мероприятия по обеспечению эффективной перестраховочной защиты Общества: предварительное согласование условий заключаемых договоров страхования, требующих перестрахования; контроль за соблюдением нормативных указаний ЦО по андеррайтингу и перестрахованию, а также контроль за своевременной и полной передачей в перестрахование договоров страхования.

Проанализируем более подробно уровень проведения страховых операций – таблица 9.

Таблица 9 — Страховая деятельность компании ПАО «РОСГОССТРАХ» 2014-2016 г.г.

 

Поскольку основной объем высокорисковых операций по автострахованию приходится на региональную сеть Компании, целесообразно проанализировать работу каждого филиала, для выявления слабых мест в компании.

Таблица 10 — Финансовый результат от деятельности региональной сети ПАО «РОСГОССТРАХ» в 2015 г

 

Следует выделить 16 филиалов с общей долей сборов 46% в общем объеме сборов региональной сети, с неудовлетворительными результатами работы.

Таблица 11 — Результаты деятельности наиболее убыточных филиалов ПАО «РОСГОССТРАХ» за 2015 г.

 

Во всех этих филиалах наблюдается очень высокий процент убыточности и высокий процент расходов на ведение дела и управленческих расходов (свыше 50%), что свидетельствует о нерациональном подходе к организации бизнеса в данных подразделениях.

Страницы: 1 2 3