Данные табл. 8 свидетельствуют о том, что наибольший удельный вес в структуре кредитного портфеля ПАО «Сбербанк России» на протяжении всего рассматриваемого периода принадлежит кредитам, выданным физическим лицам, и ипотечным кредитам: 40,82% и 34,24% соответственно (на конец 2018 г. – рис. 5).
Рисунок 5 – Структура кредитного портфеля ПАО «Сбербанк России» по видам кредитных продуктов на конец 2018 г., %
Рассматривая результаты структурного анализа кредитного портфеля ПАО «Сбербанк России» по видам выданных кредитов, необходимо отметить неоднородность его динамики по всем элементам (рис. 6).
Рисунок 6 – Структурная динамика кредитного портфеля ПАО «Сбербанк России», 2016-2018 гг., % [27]
Так, например, величина кредитов, предоставленных корпоративным бизнес-структурам, в 2017 г. несколько возрастает (на 0,41%), что можно объяснить сложностью экономической ситуации в стране и потребностью бизнес-единиц в привлечении заемных ресурсов для поддержания и развития деятельности. В 2018 г., напротив, наблюдается снижение объемов кредитования бизнеса (-2,16%). Это может быть продиктовано ухудшением финансового состояния бизнес-субъектов на фоне экономических трудностей в России и недостаточностью их платежеспособности для привлечения банковского кредита.
По этим же причинам наблюдается аналогичная динамика с кредитами, предоставленными физическим лицам (кредитные карты, потребительское кредитование): +13,08% и -6,98% в 2017 г. и 2018 г. соответственно.
В 2017 г. в Сбербанке появляется такой вид кредитование, как корпоративные облигации. Его доля в кредитном портфеле банка, хоть и незначительна (0,48%), но демонстрирует положительную динамику (+0,15% в 2018 г.). По сути, эти данные отражают динамику факторинговых операций Сбербанка.
Рассматривая непосредственно ситуацию с ипотечным кредитованием, можно сделать следующие выводы. Объемы выданных ипотечных кредитов на протяжении 2016-2018 гг. также характеризуются неоднородной динамикой. И если в 2017 г. их удельный вес в структуре кредитного портфеля снижается на 13,97%, то в 2018 г. он снова возрастает (на 8,99%) и составляет на конец 2018 г. 34,24% структуры кредитного портфеля банка. Такую ситуацию можно объяснить влиянием множества факторов. Прежде всего, это снова же сложная ситуация в экономике России, которая, в свою очередь, повлияла на динамику рынка жилищного строительства, уровень доходов населения и, соответственно, его платежеспособности и др.
Далее охарактеризуем возникающие перед ПАО «Сбербанк России» риски и способы их предупреждения и страхования от них.
По сфере возникновения банковские риски ПАО «Сбербанк России» можно разделить на финансовые и функциональные. Функциональные риски возникают вследствие невозможности осуществления своевременного и полного контроля над финансово-хозяйственной деятельностью банка. Риски, возникающие в сфере финансового обращения, относятся к группе финансовых рисков и определяются вероятностью денежных потерь в связи с непредвиденными изменениями в объемах, доходности, стоимости и структуре активов и пассивов банка.
Проведем качественный анализ рисков ПАО «Сбербанк России» при помощи табл. 9.
Таблица 9 – Характеристика зон и факторов рисков ПАО «Сбербанк России»
| Вид риска | Зона риска и факторы, определяющие ее |
| Кредитный риск | — снижение кредитоспособности должника; — ненадежность источников погашения долга; — возникновение просроченной задолженности; — возникновение проблемности займа; — проблемы деловых качеств клиента; — ухудшение качества кредитного портфеля. |
| Процентный риск | — превышение процентных ставок по привлеченным ресурсам над ставками по активным операциям; — снижение процентных ставок по отдельным активным операциям; — прогнозируемое несоответствие в смене процентных ставок по активным и пассивным операциям, которое приводит к снижению процентной маржи |
| Риск ликвидности | — несбалансированность активов и пассивов банка; — использование «коротких» пассивов и «долгосрочных» активов; — низкий уровень банковского менеджмента; — низкое качество активов и пассивов. |
| Валютный риск | — снижение курса валюты контракта; — повышение курса валюты долга относительно национальной валюты; — наличие у банка открытой валютной позиции. |
| Операционный риск | — выполнение операций квалифицированным персоналом; — недостаточно отработанные программы обеспечения; — низкое качество внутреннего контроля банка; — проведение операций с неквалифицированными клиентами |
В качестве основного методического приема в процессе оценки риска Сбербанка с помощью косвенных показателей используется метод коэффициентов, а информационная база формируется из данных финансовой отчетности банка, статистических данных и других публичных источников информации.
Страхование процентного риска предполагает полную передачу банковского риска страховой организации. Процентный риск включает в себя инфляционный риск — риск убытков в результате обесценения сумм процентов, которые уплачивает заемщик. Способом его страхования является индексация, при которой в ипотечный кредитный договор вносится оговорка, что сумма платежа зависит от изменения конкретного индекса, к примеру, цен, а также заключение возобновляемых (револьверных) займов на небольшой срок с правом их возобновления и пересмотра уровня процентной ставки.
Кроме того, страхование используется в качестве предварительного резервирования ресурсов, которые предназначены для компенсации потерь от возможного проявления различных рисков. Страхование рисков является защитой имущественных интересов Сбербанка в случае наступления страхового события специальными страховыми компаниями (страховщиками) за счет денежных фондов, которые формируются ими посредством получения от банка страховых взносов (страховых премий). Сущность данного страхования заключается в том, что Сбербанк готов отказаться от части своих доходов, с целью избежать рисков. Другими словами, банк готов заплатить за снижение степени риска до нулевой отметки.
Кроме того, существует возможность минимизации кредитного риска. Кредитный риск представляет собой вероятность того, что кредит, данный в той или иной форме контрагенту, не будет возращен вовремя и полностью.
При работе с кредитными рисками ПАО «Сбербанк России» определяет следующие параметры: стоимость позиции, подверженной дефолту; доля стоимости, которую можно вернуть в случае дефолта; вероятность дефолта.
Неблагоприятным является то, что Сбербанк, исходя из мнения о преобладании рыночных рисков над кредитными, придерживается старомодной структуры. Кредитные департаменты Сбербанка разрознены и не имеют достаточной связи с общей сферой контроля над рисками.
Помимо вышеперечисленного, для работы рассматриваемого банка важным вопросом является обеспечение возвращения кредита. В ПАО «Сбербанк России» оно осуществляется в различных формах. К ним можно отнести: задаток; залог; гарантийное письмо; аккредитив; банковская гарантия; новация (то есть перевод долга на другое лицо); уступка требования другому лицу; субучастие (то есть передача доли кредита другому лицу).
Для минимизации кредитного риска работа проводится в рамках специализированного подразделения ПАО «Сбербанк России», отвечающего за операции кредитования.
2.3. Анализ эффективности методологии оценки неплатежеспособности ипотечных заемщиков ПАО «Сбербанк России»
Сбербанк осуществляет контроль за выполнением ипотечными заемщиками условий кредитного договора, целевым использованием кредита, своевременным и полным его погашением и уплатой процентов по нему.
При возникновении определенных нарушений условий кредитного договора со стороны ипотечного заемщика Сбербанк в отдельных случаях применяет экономические и правовые санкции.
Стоит отметить, что понимание целесообразности и актуальности использования более совершенных методик оценки неплатежеспособности ипотечных заемщиков возникает у ПАО «Сбербанк России» по той причине, что кредитование в этом банке является массовой услугой.
С учетом необходимости совершенствования оценки кредитоспособности заемщика, Сбербанк при проведении оценки неплатежеспособности клиентов выделяет два аналитических блока, в которых сгруппированы конкретные мероприятия (табл. 10).
Таблица 10 – Технология оценки кредитоспособности ипотечных заемщиков ПАО «Сбербанк России»
Наибольшая часть средств, благодаря которым живет и работает банк, принадлежит привлеченным им за плату средствам. Поэтому вопросы формирования ресурсов играют для него более важную роль, чем для любого другого субъекта хозяйствования. Данным обстоятельством порождается конкурентная борьба за ресурсы между банками, банками и другими кредитными и прочими предприятиями и организациями, а также ряд других специфических особенностей банковской деятельности. Необходимо учитывать, что банковская деятельность в противовес другим видам деятельности, даже в кредитно-финансовой области, регламентирована намного жестче, в том числе в вопросах привлечения ресурсов.
Изменения резерва под обесценение ипотечных кредитов в течение 2018 г. в общем объеме резервов под обесценивание кредитов ПАО «Сбербанк России» рассмотрено в табл. 11.
Таблица 11 – Резервы под обесценение кредитов, выданных клиентам в течение 2018 года, млрд. руб. [27]
| Наименование | Корпоративные кредиты | Ипотечные кредиты | Кредиты физическим лицам | Итого |
| Резерв под обесценение кредитов | 3332 | — | 468 | 3800 |
| Отчисления в резерв под обесценение за год | 9646 | 710 | 27 | 10383 |
| Отражено в составе прибыли или убытка | 9646 | 710 | 27 | 10383 |
| Списание за счет резерва под обесценение | (7548) | (268) | (313) | (8130) |
| Резерв под обесценение кредитов на 31 декабря 2018 года | 5430 | 442 | 182 | 6053 |
Резерв под обесценение кредитов в 2018 году составил 3800 млрд. руб. Отчисления в резерв под обесценение кредитов составил 10383 млрд. руб. Вся эта сумма отражена в составе прибыли.
Данные табл. 11 свидетельствуют о том, что абсолютно по всем видам кредитных продуктов, входящих в кредитный портфель ПАО «Сбербанк России», в течение 2018 г. наблюдалось списание из резерва под обесцениванием. Это говорит о том, что в этом периоде проблемные и непогашенные кредиты в банке присутствовали. В данном контексте и с учетом рассматриваемой в работе проблемы в отношении ипотечных кредитов ситуация выглядит достаточно проблемно, с нашей точки зрения.
По состоянию на начало 2018 г. остатка средств в резерве под обесценивание ипотечных кредитов не было. Это может говорить о том, что на протяжении предыдущего периода все резервные средства были списаны под обесценивание ипотечных кредитов Сбербанка. Это, по нашему мнению, достаточно негативная тенденция. На протяжении 2018 г. в резерв под обеспечение ипотечных кредитов было направлено 710 млрд. руб. ресурсов банка, а списано за счет обесценивания 268 млрд. руб., т.е. 37,75%. Это достаточно большой процент проблемных ипотечных договоров.
Все перечисленные выше обстоятельства свидетельствуют о несовершенстве методики оценки неплатежеспособности как ипотечных заемщиков ПАО «Сбербанк России», так и заемщиков в целом. Это обуславливает наличие у банка соответствующих рисков в различных секторах.
Концентрация риска по секторам экономики в рамках портфеля кредитов ПАО «Сбербанк России», предоставленных клиентам, представлена на рисунке 7.
Рисунок 7 – Структура концентрации риска по секторам экономики в рамках портфеля кредитов, предоставленных клиентам, % [27]
Как видно из рисунка 5, основной риск сконцентрирован в секторе торговли. На втором месте в 2018 году это услуги аренды, в а 2017 году – сектор производства, в 2016 году – в сектор торговли. Минимальный риск у секторов финансы и строительство и лизинг, соответственно по годам, т.е. по тем секторам, которое имеют непосредственное отношение к ипотечному кредитованию. Обусловлено это тем, что риски при ипотечном кредитовании достаточно сильно перекрываются наличием высоколиквидного залога, т.е. недвижимости.
Одной из наиболее важных классификаций кредитного портфеля банка с позиций характеристики его качества является выделение в его составе срочных и просроченных кредитов.
Информация о структуре и динамике активов, подверженных кредитному риску, и условных обязательств банка, а также о созданных по ним резервам приведена в таблице 12.
Таблица 12 – Динамика активов, подверженных кредитному риску, млрд. руб. [27]
По состоянию на 31.12.2018 доля активов, подверженных кредитному риску, в активах банка составляет 57,2% (494 млрд. руб.). Из них наибольшую долю занимают кредиты клиентам (в т. ч. ипотечные) – 77,8% или 384 млрд. руб., которые в течение ноября 2018 года сократились на 400 млрд. руб. руб. или 0,9%.
В таблице 13 рассмотрим классификацию активов и условных обязательств ПАО «Сбербанк России» по степени подверженности кредитному риску.
Таблица 13 – Показатели, характеризующие уровень кредитного риска, млрд. руб. [27]
Анализируя просроченную задолженность, следует отметить, что ее доля в активах, подверженных кредитному риску в течение ноября 2018 года выросла на 0,5 процентных пункта. Основной причиной чего также стало сокращение активов, подверженных кредитному риску, а также увеличение просроченной задолженности «крупного» (ипотечного) клиента банка на 20 млрд. руб. По состоянию на 31.12.2018 данный показатель составляет 1,1%, что согласно Положению соответствует зоне «допустимый риск».
Значение показателя толерантности к кредитному риску, характеризующего уровень «глубины» просрочки и определяющийся как показатель доли задолженности клиентов при наличии задолженности, просроченной свыше 90 дней, в активах, подверженных кредитному риску (включая задолженность, списанную из-за невозможности взыскания), в течение ноября 2018 года увеличилось на 3,7 процентных пункта, что в большей степени также связано с сокращением общей суммы активов, подверженных кредитному риску на 110 млрд. руб., а также с переоценкой валютной составляющей внебалансовой задолженности в связи с ослаблением национальной валюты. Таким образом, по состоянию на 31.12.2018 значение показателя составляет 21,3% при установленном Наблюдательным советом уровне толерантности не более 16%.
Кредиты, выданные юридическим и физическим лицам, и средства, размещенные в банках, несут в себе наиболее существенные кредитные риски для банка.
Подводя общий итог исследованию, проведенному в этой главе работы, считаю необходимым отметить следующее. Стремительный рост объемов кредитования, с одной стороны, способствовал повышению платежеспособного спроса населения, а с другой — вызвал ряд проблем, как для всей банковской системы России, так и для ПАО «Сбербанк России», в частности. Одной из них стал катастрофический рост доли просроченной задолженности. Так, например, только в 2016 году рост этого показателя происходил более быстрыми темпами (на 14,80%), чем прирост общего объема кредитных вложений в экономику (на 12,70 %), что свидетельствует об ухудшении качества совокупного кредитного портфеля отечественных банков.
Именно этот факт стал причиной сворачивания объемов ипотечного кредитования в последующие годы (темпы роста в 2017 и 2018 годах составили 92,00% и 86,00%, соответственно). Этот процесс был вызван следующими негативными факторами: разрывом сроков привлечения и размещения средств, несбалансированностью валюты кредитов и доходов ипотечных заемщиков, ухудшением финансового состояния последних и т.п.
По состоянию на 31.12.2018 года объем кредитов относительно аналогичного показателя за предыдущий год значительно уменьшился. Объем кредитов, предоставленных в иностранной валюте, превышал объем кредитов в национальной валюте на 44389 млрд. руб.
На сегодняшний день можно выделить основные проблемы, сдерживающие активную деятельность ПАО «Сбербанк России» в целом сфере ипотечного кредитования. К ним можно отнести:
— неудовлетворительный уровень качества совокупного кредитного портфеля, вызванный ростом доли просроченной задолженности за последние годы;
— высокий уровень ставок по кредитам по сравнению с учетной ставкой ЦБ РФ;
— разрыв сроков между привлечением банком на международном рынке краткосрочных кредитов и размещением им средств на долгосрочной основе среди населения.
Кроме указанных проблем, существует целый ряд объективных факторов, препятствующих развитию ипотечного кредитования в ПАО «Сбербанк России», основным из которых является невысокий уровень доходов большей части населения и несовершенство применяемой в банке на сегодняшний день методики оценки неплатежеспособности ипотечных заемщиков, о чем свидетельствуют результаты проведенного в работе анализа. В связи с эти возникает необходимость разработки методов и рекомендаций, по совершенствованию механизма предоставления ипотечных кредитов и методики оценки ипотечных заёмщиков, разработка и анализ которых приведены в 3 главе
ГЛАВА 3. РАЗРАБОТКА РЕКОМЕНДАЦИЙ ПО СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ СИСТЕМЫ ОЦЕНКИ НЕПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ ИПОТЕЧНЫХ ЗАЕМЩИКОВ ПАО «СБЕРБАНК РОССИИ»
3.1. Предложения по оптимизации механизма предоставления ипотечных кредитов в ПАО «Сбербанк России»
В настоящее время развитие системы ипотечного жилищного кредитования в Российской Федерации в целом, и в ПАО «Сбербанк России» в частности, сдерживается рядом существующих проблем. В данном разделе будут рассмотрены только те проблемы, решение которых возможно со стороны коммерческого банка: высокий уровень процентной ставки по ипотечному жилищному кредитованию и проблема просроченной задолженности по ипотечным жилищным кредитам, в связи с этим предлагаются следующие рекомендации по совершенствованию ипотечного жилищного кредитования в ПАО «Сбербанк России».
В настоящее время в ПАО «Сбербанк России» ипотечные жилищные кредиты выдаются под достаточно высокую процентную ставку, что приводит к значительному удорожанию полученного кредита. В результате этого лишь незначительная часть населения может позволить себе использовать ипотечный жилищный кредит в решении жилищной проблемы, что напрямую сказывается на развитии системы ипотечного жилищного кредитования в Российской Федерации. В связи с этим предлагается снизить процентную ставку по ипотечному жилищному кредиту, что позволит вовлечь в ипотечное жилищное кредитование значительные слои населения с различным уровнем дохода.
В соответствии с рассмотренными проблемами на рынке ипотечного жилищного кредитования в России в целом была выявлена необходимость повышения уровня жизни населения, обеспечения доступности первичного жилья.
Решение данных проблем прописаны в Стратегии развития ипотечного жилищного кредитования в Российской Федерации до 2030 года, утвержденной распоряжением Правительства Российской Федерации от 19 июля 2010 г. № 1201-р. Ниже представлены прогнозные значения, установленные Правительством, в соответствие со Стратегией (табл. 14).
Таблица 14 – Прогнозные показатели ипотечного жилищного кредитования в соответствии со Стратегией развития ипотечного жилищного кредитования в Российской Федерации до 2030 года
На основании вышеуказанных данных рассчитаем объем ипотечного жилищного кредитования в 2020 году в соответствии с программой «Стратегия развития Сбербанка 2020», основной целью которой является наращивание масштаба бизнеса, повышение прибыльности и эффективности результатов деятельности ПАО Сбербанк. Базовый сценарий основан на прогнозе наиболее вероятных ключевых показателей: цена на нефть 55 долларов США за баррель, курс доллара США 60 рублей, уровень инфляции 4%.
Основной рост активов планируется обеспечить за счет розничного кредитования, в котором ипотека является долгосрочным драйвером рынка, следовательно, планируется увеличение доли на рынке ипотечного жилищного кредитования.
В соответствии с данной стратегией развития ПАО «Сбербанк России» ожидается среднегодовой темп роста кредитного портфеля на 7%, при этом розничное кредитование будет показывать рост выше корпоративного. Среднегодовой прирост розничного портфеля составит в среднем 11%, среднегодовой темп роста ипотечного жилищного кредитования будет выше 12% на фоне возвращения ставок на докризисный период. С учетом секьюритизации кредитов через оператора вторичного рынка среднегодовой темп роста ипотечного жилищного кредитования составит 17% (табл. 15).
Таблица 15 – Расчет прогнозируемых показателей ипотечного кредитования ПАО «Сбербанк России» [43]
Индекс потребительских цен взят для расчетов на основании прогноза долгосрочного социально-экономического развития Российской Федерации на период до 2030 года Министерства экономического развития Российской Федерации. Прогнозный уровень ипотечных ставок рассчитан с учетом цели снижения к 2020 году средневзвешенной ставки по ипотечному жилищному кредитованию до 7%, которая была поставлена в послании Федеральному собранию.
По мнению представителей банковского сектора Российской Федерации, в числе которых Герман Греф, Евгений Дячкин, Сергей Гордейко, данная цель является реалистичной.
Как видно из прогнозных расчетов, при общем снижении средней процентной ставки по ипотечному кредитованию ПАО Сбербанк, наблюдается увеличение процентных доходов банка. В исследуемом периоде 2018-2020гг., за три прогнозных года, процентные доходы банка от предоставленных ипотечных кредитов имеют тенденцию к увеличиваются (рис. 6).
Рисунок 8 – Динамика процентных доходов и процентов по ипотечному кредиту ПАО Сбербанк России за 2017-2020 гг. [27]
Темп роста процентных доходов от предоставленных ипотечных жилищных кредитов снизилось только в 2018 году за счет резкого понижения средневзвешенной ставки, далее данный показатель будет показывать положительную динамику, в 2019 году относительно 2018 года составит 113,92%, в 2020 году относительно 2019 – 107,51%, и данный показатель составит 301 077,96 млн. рублей, что обусловлено увеличением объема выданных ипотечных жилищных кредитов (рис. 6).
Увеличение объема ипотечного кредитования потребует дополнительного привлечения ресурсов банком за счет депозитов. При этом ставки по депозитам не должны быть выше выдаваемых ипотечных кредитов, иначе данные программы не будут рентабельными для банка. В настоящее время средняя ставка по вкладам в банке составляет 3,95% (табл. 16).
Таблица 16 – Процентные ставки по действующим депозитам ПАО «Сбербанк России»
Долгосрочным фокусом по увеличению операционного дохода ПАО Сбербанк является устойчивый рост комиссионного дохода, планируется в исследуемом периоде рост безрискового операционного дохода в пределах 15%, основной прирост данного показателя будет обеспечен банковскими картами и расчетнокассовыми операциями. Также к окончанию исследуемого периода, к концу 2020 году, планируется рост непроцентного дохода за счет управления активами, страхования, брокерского обслуживания с 3 до 8%.
Также достижение повышения прибыльности и эффективности результатов деятельности ПАО Сбербанк будет достигаться за счет сокращения операционных расходов, за счет оптимизации расходов на персонал, автоматизацию операций, совершенствование бизнес-процессов. Также будут оптимизированы другие направления расходов: недвижимость, расходы на устройства самообслуживания и прочее.
В развитии системы ипотечного жилищного кредитования существует проблема повышения качества портфеля ипотечного жилищного кредитования, наиболее существенным источником кредитного риска ПАО Сбербанк является кредитный портфель физических лиц, в качестве основной составляющей которого выступает задолженность по ипотечным жилищным кредитам. Так, в исследуемом периоде совокупная задолженность по ипотечному жилищному кредитованию ПАО Сбербанк показывала положительную динамику. Следовательно, одним из приоритетных направлений развития ПАО Сбербанк является совершенствование системы управления рисками.
Осуществляя управление кредитным риском ипотечного жилищного кредитования, ПАО Сбербанк применяет следующие методы управления:
– предупреждение риска путем идентификации, анализа и оценки потенциальных рисков ипотечного жилищного кредитования на стадии, предшествующей проведению операций;
– планирование уровня риска ипотечного жилищного кредитования через оценку уровня ожидаемых потерь;
– внедрение единых процессов оценки и идентификации рисков ипотечного жилищного кредитования;
– ограничение риска путем установления лимитов по ипотечным жилищным кредитам (лимитирование);
– формирование резервов для покрытия возможных потерь по предоставленным ипотечным жилищным кредитам;
– структурирование сделок ипотечного жилищного кредитования;
– управление обеспечением сделок ипотечного жилищного кредитования;
– мониторинг и контроль уровня риска по ипотечным жилищным кредитам.
Уровень кредитного риска ПАО Сбербанк по ипотечному жилищному кредитованию в 2015-2018 гг. был признан повышенным, что подтверждают элементы, включаемые в расчет резерва на возможные потери. Основным инструментом управления кредитным риском ПАО Сбербанк выступает резервирование, предполагающее создание резервов на возможные потери по ссудам в размере ожидаемых потерь по кредитам, которые будут возвращены заемщиками. Согласно требованиям Банка России (положения № 254-П, №283-П) и внутренним стандартам, формирование резерва осуществляется на дату совершения сделки, уточнение размера сформированного резерва осуществляется на первое число месяца, следующего за отчетным.
Для повышения качества портфеля ипотечного жилищного кредитования ПАО Сбербанк следует применить метод реструктуризации просроченной задолженности 5-ой категории качества по ипотечному жилищному кредитованию, так как она представляет более высокий уровень риска для банка. В кредитном портфеле ПАО Сбербанк происходит увеличение ипотечных жилищных кредитов 5-ой категории качества. По данной категории происходит наибольшее формирование резервных сумм. Так, по итогам 2017 года размер резерва на возможные потери по ссудам по 5-ой категории качества ипотечных жилищных кредитов составил 62% от общего размера резерва по кредитному портфелю физических лиц ПАО Сбербанк.